The of «household finance» discipline: the 3rd Version.pdf Статья является очередным шагом по изуче‑нию финансов домашних хозяйств [1-4]. По срав‑нению с предыдущей публикацией [5] произошлисущественные изменения.Предисловие. Финансовые знания и уменияБез финансовых знаний невозможна финансоваядеятельность, причем необходимы концептуаль‑ные, теоретические, модельные, функциональныезнания о финансовых сферах (число которых до‑статочно велико) и соответствующий объем теку‑щей актуальной информации, особенно в областифинансового управления. Специфика рыночнойэкономики требует внесения кардинальных из‑менений в школьные и в вузовские программы:человек с высшим образованием обязан конкрет‑но представлять функционирование финансовогосектора и свои возможности в нем.А. Структура нормативно-финансовых знаний.Неграмотные. Грамотные. Профессионалы. Экс‑перты. Национальный компонент.А.а. Нормативно-финансовые знания. Носите‑ли знаний. Понятия. Классификация.А.б. Нормативно-правовая база (НПБ): источ‑ники.А.в. Литература.А.г. Журналы.А.д. Сайты, программы.А.е. Курсы и образование.Б. Затраты на получение финансовых знаний.В. Методология принятия финансовых реше‑ний: самостоятельно, с помощью посторонних(консультанты, НФС, знакомые).Раздел I. Основные положенияФДХ-микроПредисловиеПервый раздел курса является системообразую‑щим и фундаментальным. В нем рассматривают‑ся основные части ДХ: базовый актив, жилищеи имущество; подробно - элементы финансовойструктуры ДХ: администрация, доходы, фонды,расходы, резервы, инвестиции, обязательства и ихвзаимосвязи. Без этих знаний нельзя грамотно ипрофессионально управлять любым аспектом фи‑нансов.1. Домохозяйство - понятие и структурыВведение. «Домохозяйство», определенная ин-фраструктура, позволяющая эффективно функ-ционировать и выполнять свои традиционныефункции «семье». Для среднего класса «семья» и«домашнее хозяйство» всего лишь разные роли,которые выполняют Мужчина и Женщина.Структура домохозяйства: Базовый актив + жи-лище + имущество. Рассматривать ДХ можно вшироком смысле, включая в него (кроме трех эле-ментов) еще работу М и Ж, ДХ родителей М и Ж,государство. Баланс Work-Life. Конкретные типыдомашних хозяйств - «Картинки» абсолютные иотносительные. Эволюция ДХ.1.1. Семья - домашнее хозяйство - домохозяй‑ство. Разные аспекты совместно проживающихМужчины и Женщины, или Базового актива, жи-лища, имущества.1.2. Союзное и семейное строительство. Развер‑тывание (создание). Оценка и отбор претенден‑тов. Первичная семья. Вторичная семья. Особен‑ности отбора. Свертывание (демонтаж). Развод.Алименты.1.3. Д-х как организация по обслуживанию се‑мьи. Управление: оперативное, стратегическое.Органы самоуправления ДХ:1.3.1. Планово-бюджетный орган - муж-жена;1.3.2. Исполнительный орган - директор;1.3.3. Целеполагание: цели, сроки, ресурсы.Жизненный путь домохозяйства: смысл жизни,жизненная позиция, линия жизни.1.4. ДХ в широком смысле: ДХ (БА, жилище,имущество), работа Мужа, работа Жены, ДХ ро‑дителей мужа, ДХ родителей жены, государство.Баланс Work-Life (Арена борьбы).1.5. Конкретные типы домохозяйств: первичное,простое, полное, полное+ (пансион), неполные.Конкретные «картинки» - в абсолютных и отно‑сительных величинах.1.6. Эволюция конкретного ДХ: Наследство -основные положения. Дома престарелых.1.7. НПБ: Cемейный кодекс РФ, ГК РФ. Выходиз правовой системы ГК РФ.2. Точка на карте - постоянное место на-хожденияВведение. Домохозяйство всегда где-то нахо-дится, имеет определенное место нахождения(ПМН). Это место, внешнее по отношению кДХ, определяет его поведение важнейшим об-разом, так как все материальные предметы по-требностей находятся во внешней среде, а гео-графические параметры среды имеют и прямойфинансовый смысл, различаясь и по ценовым, и поассортиментным характеристикам. Неоднород-ность распределения предметов потребностей ивозможностей доступа к ним. Миграция.2.1. Основные характеристики постоянногоместа нахождения жилища. Адрес. Финансовыеаспекты. Регистрация (прописка).2.2. Расширенное ДХ как территориально распо‑ложенная сеть. Доступность элементов. Возмож‑ность управления «плотностью» сети.2.3. Связь географического пространства с фи‑нансовым.2.4. Миграция как осуществление финансовогоповедения.3. Базовый актив (БА): финансовый взглядВведение. Сущность ДХ (как и семьи) составля-ет базовый актив (то есть мужчина, женщина,М + Ж), именно он генерирует доходы, развива-ется при помощи расходов; одновременно, но неодномоментно, выполняет семейные функции.Бракосочетание не превращает автоматическиМ + Ж в БА, для этого необходимы природныепредпосылки, целенаправленная деятельность идругие факторы. Фазы в развитии БА:1. Иждивение. Родители и другие опекающие ор-ганы несут разнообразные расходы.2. Переходная, пассивно-активная фаза, на кото-рой в основном выполняются три великие цели:получение высшего образования, обретение домо-хозяйства, получение работы и занятие достой-ной позиции.3. Активная. Доходы, генерирующие БА, перекры-вают расходы, в том числе и на первую фазу ново-го БА.4. Пассивная, отдых. Преобладают расходы засчет инвестиций БА, пенсии и алиментарной по-мощи. Передача накопленного имущества в концефазы в расширенное ДХ или за его пределы.Можно вести речь о среднестатистической сто-имости БА как определенной сумме, которая напротяжении ряда летудельный вес в доходах ДХ. Приемлемость экс-плуатационных расходов - гараж (бокс, стоянка)для транспортного средства. Дополнительноежилье: дача, домик в деревне, мичуринский уча-сток. Общие эксплуатационные расходы.5.1. Определение. Разновидности жилища.5.2. Ценообразование. Доступность жилья.5.3. Строительство:5.3.1. Самостоятельное,5.3.2. Долевое,5.3.3. ЖСК - жилищно-строительный коопе‑ратив,5.3.4. Bausparen.5.4. Покупка:5.4.1. За наличные,5.4.2. Trade-in (доплата),5.4.3. Ипотека.5.5. Эксплуатационные расходы, в том числе ох‑рана жилища. Структура.5.6. Дача. Цена. Эксплуатационные расходы.5.7. Гараж. Цена. Эксплуатационные расходы.5.8. Подземное овощехранилище (погреб). Цена.Эксплуатационные расходы.5.9. Земля: под домом, участок, мичуринский.5.10. Общие эксплуатационные расходы на ком‑плекс (5.5 + 5.6 + 5.7 + 5.8 + 5.9).5.10. Дарение. Наследство.5.11. Наем дома, дачи, гаража.5.12. Получение жилья: общежитие, служебное,социальное.5.13. Финансовая безопасность (риски), обману‑тые дольщики.5.14. НПБ.6. Транспортное средство (автомобиль, мо-тоцикл, лодка, снегоход и т.д.)Введение. Следует рассмотреть в отдельнойтеме транспортное средство, так как оно тре-бует расходов первоначальных и текущих, явля-ется источником летальности, с ним связаныриски и появление обязательств.6.1. Права на управление, в том числе междуна‑родные.6.2. Обретение авто: покупка, дар, продажа, до‑веренность.6.3. Гараж, автостоянка.6.4. Эксплуатационные расходы: бензин, запча‑сти, техосмотр.6.5. Последствия ДТП.6.6. Страхование транспортного средства иОСАГО.7. Финансы домохозяйств7.1. Персональные, «союзные», семейные фи‑нансы, финансы «расширенной семьи».7.2. Финансовая политика ДХ (внутренняя ивнешняя).7.3. Финансовая структура домашнего хозяй‑ства: элементы.7.4. Ликвидность компонентов домохозяйства:Базовый Актив + Реальный Актив + ФинансовыйАктив: мгновенная и обычная.7.5. Финансовая репутация ДХ (компоненты), втом числе кредитная, налоговая истории.8. Нормы и нормативыВведение. Тема является ключевой при рассмо-трении и понимании финансового поведения, егонаправленности9.1. Инфляция: индивидуальный агрегат (по‑требительская корзина). Показатели инфляции(официальные показатели структуры инфляции).Стоимость жизни (индекс цен). Индекс потреби‑тельских цен (ИПЦ).9.2. Оплата труда:9.2.1. Структура «полной» оплаты труда (СВ,НДФЛ, РК);9.2.2. Уровень оплаты труда в рамках суще‑ствующего места работы (должности);9.2.3. Уровень оплаты труда в рамках отрасли;9.2.4. Уровень оплаты труда в рамках города;9.2.5. Уровень оплаты труда внутри РФ, за пре‑делами;9.2.6. Невыплата заработной платы.9.3 Трансферты:9.3.1. Пенсии. Типы пенсий:9.3.1.1. ПФР;9.3.1.2. НПФ;9.3.1.3. Государственная пенсия;9.3.2. Стипендии;9.3.3. Пособия различные;9.3.4. Алиментарная помощь.9.4. Доходы от предпринимательской дея-тельности.9.5. Доходы от собственности. Текущие, реа‑лизационные:9.5.1. Депозиты; доходы от финансовых акти‑вов.9.5.2. Доходы от нематериальных активов.9.5.3. Сдача в аренду жилья, имущества (РА).9.6. Разные доходы:9.6.1. Алименты,9.6.2. Случайные доходы (выигрыши, наслед‑ство, находки, дарение),9.6.3. Неофициальные доходы (конверты, «ка‑лым», репетиторство). Финансовые последствия,9.6.4. Неденежные доходы:9.6.4.1. Натуральные,9.6.4.2. Полученная выгода (персональноеавто, телефон, соц.пакет).9.7. Декларация о доходах.9.9. Финансовая безопасность (риски).9.10. НПБ.10. Расходы домохозяйствВведение. Собственно, расходы - это конкрет-ное исполнение фондов, или реальное осуществле-ние финансовой политики домохозяйства. Струк-тура расходов есть выраженная в наборе продук-тов и услуг структура ценностей домохозяйстваили его участников (участника). Исходя из струк-туры ДХ (БА + Д + И), все расходы могут бытьразделены минимум на три группы - на БА, на Д ина И. Вероятно, с точки зрения ДХ, улучшение ка-чества расходов - это повышение отдачи от БА.Говоря о расходах, в первую очередь надо использо-вать аналитический подход, т.е. представлять ввиде расходов на продукты и услуги, а во вторую -синтетический, т.е. группировать их с точкизрения определенных задач: изменения здоровья,квалификации, преобразования и т.п.10.1. Обязательные платежи:10.1.1. Эксплуатационные12. Фондирование и резервированиеВведение. Важность данной темы заключаетсяв том, что без планирования невозможно добить-ся ощутимых результатов. Фондирование - соз-дание фондов - концентрация ресурсов для осу-ществления ДХ важных событий, достиженияцелей. Суть - разные деньги: для путешествий,для преобразования, для лечения, для карманныхнужд и т.п. С другой стороны, наличие фондов -это показатель достаточно высокого уровняфинансовой грамотности, финансового управ-ления в семье. Основа фондирования - системасемейных ценностей, может быть, спецификатекущего момента и, конечно же, уровень цен науслугу, продукт. Фонды могут существовать вразличных видах.12.1. Процесс фондирования. Доступный размерфондов = общий фонд. Локальный прейскурант(ЛП). Система ЛП.12.2. Фонды карманных денег:12.2.1. Взрослых;12.2.2. Детей.12.3. Амортизационный фонд (ремонтный).12.4. Фонд путешествий.12.5. Преобразовательные фонды:12.5.1. Свадебный. Брак с иностранцем (кой).Приданое. Калым;12.5.2. Детский. ЭКО. Усыновление (удочере‑ние);12.5.3. Декретный;12.5.4. Пенсионный;12.5.5. Разводный;12.5.6. Образовательный12.5.7. Лечебный.12.6. Фонд крупных покупок.12.7. Резерв чрезвычайный, общий. Основныеформы:12.7.1. Наличные: в рублях, в иностранной ва‑люте.12.7.2. Депозиты (до востребования, срочные);12.7.3. Драгоценные металлы (изделия);12.7.4. Страховые продукты;12.7.5. Текущий бюджет;12.7.6. Другие.12.8. Финансовая безопасность (риски).13. Бюджет ДХВведение. Эта тема может раскрываться совер-шенно по-разному, в зависимости от масштабовФДХ и от подхода к ним, от уровня финансовогоменеджмента и от стоящих перед ДХ задач. Вобычном случае, остаток - это величина арифме-тическая: Ост. фактический = Дох факт - Расхфакт., и здесь его помесячное значение зависитот непредсказуемых факторов, т.е. является вопределенной мере случайным. Если речь идето применении ФМ-I или ФМ-II, то формируетсяпланируемая величина остатка, максимальноезначение которая приобретает при равенстверасходов прожиточному минимуму (или другомукакому-либо финансовому индикатору).У каждого ДХ есть бюджет, но не каждоения риска, а в особенности - взгляд на все с точкизрения риск-менеджера.Существует допустимый уровень риска как дляДХ в целом, так и для его отдельных элементов,в особенности для базовых активов, в том числедетей и пенсионеров.15.1. Общее понятие безопасной жизнедеятель‑ности. Физическая безопасность ДХ и его элемен‑тов.15.1.1. Сейфовая ячейка в банке.15.2. Финансовая безопасность: общая и спец‑ифическая (частная). Риски.15.3. Планирование и осуществление ЖПЛ придопустимом уровне риска (взвешенная линия жиз‑ни). Финансы как ограничение. Бусидо.15.4. Основные зоны риска:15.4.1. Явная - принципиальное отсутствиеинформации. Осознанное вхождение;15.4.2. Неявная - отсутствие конкретной ин‑формации, искать самому или через консультан‑тов для прояснения картины;15.4.3. Скрываемая - противодействие какпредставление неадекватной (неполной) инфор‑мации.15.5. Миграция в финансовых мирах.15.6. Управление обязательствами (протечка,ДТП, ребенок: мяч в окно).15.7. Вредные зависимости членов ДХ.15.8. Деструктивные секты.Раздел II. Внутренний финансовыйменеджмент: управление жизньюПредисловиеВторой раздел является продвинутым элемен‑том финансов ДХ, хотя отдельные его элемен‑ты применяются в каждом домашнем хозяйстве.Принципиальная разница в том, что в первойчасти продуктом в определенной мере являетсясам домохозяин, который реализует себя на про‑фессиональном рынке, а во втором - задействованфинансовый рынок, на котором домохозяин пы‑тается получить некий положительный результат,инвестируя свои «кровные» доходы.Каждый человек имеет множество возможно‑стей реализации в разных семьях, отраслях, ре‑гионах, странах. Но для успеха необходима четкопоставленная цель и возможности ее осуществле‑ния. Поэтому в этом разделе рассматриваются какобобщенные характеристики внутреннего финан‑сового менеджмента, так и его структура в основ‑ных элементах финансовой структуры ДХ.16. Финансовый менеджментОперативное управление финансами в течениедня, недели, месяца. Речь17. Управление состоянием базового акти-ва: финансы здоровья (физического, пси-хического, духовного)Введение. Самое простое понятие здоровья: воз-можность БА генерировать доходы и осущест-влять расходы для существования и развития БА,а также расширенного ДХ в пределах существу-ющих физических, психических и духовных сил.«Нормальное» функционирование трех сфер БА.Приемлемый уровень затрат на восстановлениеутраченных показателей.17.1. Определение реального уровня (диагно‑стика).17.2. Достижение требуемого (желаемого) уров‑ня.17.3. Варианты. Затраты.17.4. Создание индивидуальной системы сохра‑нения и изменения здоровья.17.5. Затраты на красоту («Финансистка»).18. Управление доходами (максимизация -минимизация). КарьераВведение. Сначала необходимо рассмотреть по-ток доходов в различные единицы времени, прове-сти позиционирование своего ДХ. Речь идет, пре-жде всего, об увеличении суммы размера доходовза счет его основной составной части. В своюочередь, если речь идет о зарплате, то возмож-ны варианты увеличения её в рамках предпри-ятия, отрасли, другой отрасли, другого населен-ного пункта, другой страны. Важно определитьзатраты на повышение зарплаты (в основномвременные и эмоциональные) и решить, насколь-ко цена повышения допустима для Вас. Можетбыть, есть возможность увеличить долю другихсоставных частей доходов в совокупном доходе -от собственности, от предпринимательской дея-тельности, что требует, прежде всего, настрояи решимости (Кийосаки).18.1. Анализ структуры доходов по группам: по‑зиционирование (в системе индикаторов), цели напериод.18.2. Поток доходов в единицу времени: месяц,неделя, день, рабочий час, час.18.3. Планирование карьеры - образование. Ро‑левая теория.18.4. Семейные ограничения в планированииперсональной карьеры.18.5. Финансовая безопасность (риски).19. Управление фондами (резервами)Введение. Количество фондов зависит от фан-тазии домохозяев, но для управления они объеди-няются и представляются как определенная сум-ма, части которой расходуется на запланирован-ные расходы. С точки зрения резервов управлениеими состоит в определении подходящей для ДХсуммы, наполнение различных частей резерва, апри необходимости - расходовании его в опреде-ленном порядке, зависящем от «веса» негативныхсобытий.19.1. Управление остатком:19.1.1. Метод фактического остатка;19.1.2. Метод планируемого остатка;19.1.3. Структурирование остатка: резервы /инвестиции.19.2. Управление рисками: сумма резерва и сум‑ма на страховку.19.3. Финансовая безопасность (риски).20. Управление расходамиВведение. Управление расходами представляетсобой важнейшую часть внутреннего финансово-го менеджмента ДХ по ряду причин. Во-первых,расходы осуществляются ежечасно, во-вторых,существует несколько вариантов приобретениялюбого товара или услуги, а цена их достаточ-но часто включает существенную брендовую со-ставляющую, которая не влияет на естествен-ные свойства товара (услуги). Управление расхо-дами позволяет сконцентрироваться на выполне-нии финансовых преобразований, т.е. на созданиифондов для осуществления семейно-важных со-бытий. Опорой является смета расходов домохо-зяйства. В основе этой темы финансовая жизньдомашнего хозяйства представлена как совокуп-ность финансовых событий. Собственно, в жиз-ни происходят реальные события (брак, рожде-ние, пенсия), но чтобы они произошли успешно ив желательные сроки, необходима следующая фи-нансовая цепочка:доходы → преобразовательные фонды → имуще-ство → состояние.Эта цепочка осуществляется в привычных фи-нансовых рамках, величина показателей ДХ =const. Собственно, размеры (масштабы )преобра-зований зависят от нескольких факторов: уровнядоходов, уровня финансового менеджмента ДХ,его ценностной матрицы. Можно выделить не-сколько типов преобразований: межтиповое, вну-три источников доходов, территориальные пере-мещения, профессиональные перемещения.20.1. Структура типичных расходов домашнегохозяйства. Поток расходов в единицу времени.20.2. Выявление реальной ценностной структу‑ры семьи. Корректировка.20.3. Финансоваяиз эксплуатации (продажа, утилизация, дарение).Обычно (для среднего класса) в РА входит жилье(дом, квартира, комната, койко-место), 2-е жи-лье (дача, домик в деревне, садовый участок), ав-томобиль, гараж, лодка, бытовая техника. Эф-фективность РА как соответствие финансовымвозможностям ДХ, которые определяются какдоля расходов и абсолютная сумма, какие ДХ мо-жет позволить себе потратить на конкретныйРА в условиях обычного функционирования. Управ-ление РА требует систематического управленче-ского учета РА и соответствующих затрат.21.1. Структура имущественного комплекса.21.2. Учет имущества. Учетная политика. Оцен‑ка. Имущество ДХ, домохозяина, домохозяйки,детей.21.3. «Эффективность» реального актива: соот‑ветствие финансовым возможностям ДХ. Финан‑совая возможность: абсолютная и относительнаявеличина расходов, какую ДХ может позволитьсебе потратить на какой-либо РА в условиях обыч‑ного функционирования.21.4. Ремонт, модернизация, ликвидация (про‑дажа) РА.21.5. Арендованное имущество, сданное в арен‑ду, обремененное.21.6. Финансовая безопасность (риски).22. Баланс домохозяйства. Принципиаль-ная модельВведение. Любой баланс показывает соотноше-ние показателей, характеризующих собственныйкапитал (имущество), активы и заемный (пас-сивы). В случае ДХ особенность состоит в том,что в большинстве случаев ДХ будет функциони-ровать и после события, которым может бытьбанкротство, то есть имущество (активы ДХ)распадается, как мы уже писали, на две части:необходимое для функционирования ДХ и излиш-нее. «Излишнее» + финансовые активы + резервы(часть) = Казна. Казна - обязательства = соб-ственный капитал, может быть разный знак.22.1. Основная терминология.22.2. Казна ДХ. Содержание и структура.22.3. Обязательства. Структура.22.4. Значение баланса. Смысл.Раздел III. Внешний финансовыйменеджмент (инвестициями и обяза-тельствами)ПредисловиеНачинаем с индивидуальной финансовой систе‑мы, переходим к рассмотрению доступных сред‑нему классу финансовых продуктов. Существуетмнение, что на финансовомпотому что реальные деньги можно реальноэкономить. Современные формы (расчеты припомощи пластиковых карт, электронных денег,платежных терминалов) имеют ощутимые до-стоинства и риски.24.1. Деньги. Наличные. Фальшивомонетниче‑ство Безналичные. Электронные.24.2. Наличный расчет. Получение: банкоматы,кассы. РКЦ. Хранение. Использование.24.3. Безналичный расчет (пластиковая карта).24.4. Интернет-банкинг. Мобильный банкинг.24.5. Платежные терминалы.24.6. Денежные переводы. Основные системы.Тарифы.24.7. Особенности расчетов в инвалютах. Бар‑тер. Особокрупные суммы. Охрана.24.8. Финансовая безопасность (риски).24.9. НПБ.25. Рейтинговая системаВведение. Упорядочивание информации о финан-совых организациях, коммерческих организациях игосударственно-муниципальных образованиях яв-ляется достаточно развитой сферой деятельно-сти, которой занимаются рейтинговые агенстваи другие организации финансовой инфраструкту-ры. Цель рейтингов - помочь субъекту, принима-ющему решение, независимо от рода и спецификисубъекта.25.1. Содержание рейтинговой деятельности.Разновидности. Классификации.25.2. Международные рейтинги.25.3. Национальные рейтинги.25.4 Методика использования рейтинга.26. Индикаторы финансового рынкаВведение. Для принятия решений необходима ин-формация, прежде всего, о доходности финансо-вых инструментов, как активов, так и пассивовДХ.26.1. Активы ДХ:26.1.1. Депозиты. Диапозон ставок;26.1.2. Ценные бумаги Конкретные цены. Ин‑дексы (РТС, ММВБ, международные);26.1.3. Недвижимость, цена кв.м;26.1.4. Драгоценные металлы, цены.26.2. Пассивы ДХ:26.2.1. Ставки по ипотеке;26.2.2. Потребительский кредит;26.2.3. Ломбарды;26.2.4. Займы.26.3. Набор американских индикаторов.26.4. Финансовая безопасность (риски).27. Управление финансовыми активами(Инвестирование)Введение. Управление финансовыми активами(ФА) - автономная организация в ДХ. Это связа-но с управлением рисками. ДХ передает в управле-ние ФА излишние суммы, которые не нужны дляфункционирования ДХ (в рамках существующейфилософии ФДХ). В свою очередь, управление ФАпередает в ДХ доходыКоллективный способ - вложения через паевыеинвестиционные фонды (ПИФы), есть разновид‑ности. Общий смысл один: управляющая компа‑ния организует несколько ПИФов, которые со‑стоят из определенного портфеля ценных бумаг,покупаемых на деньги инвесторов. В зависимостиот суммы пайщику принадлежат паи, цены кото‑рых зависят от цен входящих в портфель ценныхбумаг.27.2.2.1. Долгосрочные вложения;27.2.2.2. Спекуляция (краткосрочные);27.2.2.3. Коллективные инвестиции (ПИФ;ОФБУ - общие фонды банковского управления);27.2.2.4. Финансовая безопасность (риски).27.2.3. Недвижимость:Инструмент, который ограниченно доступенсреднему классу, что определяется, прежде всего,высоким уровнем вхождения (цена квадрата - не‑сколько средних зарплат (не столица)), которыйотчасти может быть преодолен участием в закры‑тых ПИФах недвижимости. Цифра участия - 2%.Кроме купли-продажи недвижимости, возможнасдача ее в аренду, что имеет ряд специфическихрисков, но применяется достаточно широко.27.2.3.1. Жилая недвижимость;27.2.3.2. Коммерческая недвижимость;27.2.3.3. Недвижимость за рубежом;27.2.3.4. Закрытые ПИФы недвижимости;27.2.3.5. Финансовая безопасность (риски).27.2.4. Драгоценные металлы, камни:Один из достаточно популярных в былые годы ин‑струментов (бытовые изделия) в условиях практи‑ческого отсутствия других.В существующих условиях применяется ряд ин‑струментов - это слитки (неудобство - надо пла‑тить НДС), инвестиционные монеты, обезличен‑ные металлические счета (ОМС), ценные бумаги,различным образом связанные с драгметаллами.27.2.4.1. Инвестиции в драгоценные метал‑лы:- слитки,- монеты,- ОМС,- бумаги;27.2.4.2. Инвестиции в драгоценные камни:- изделия с драгоценными камнями,- драгоценные камни;27.2.4.3. Финансовая безопасность (риски).27.2.5. Антиквариат:Достаточно разнообразный класс, распадаю‑щийся на множество сфер. Особенности: потреб‑ность в большом объеме сопутствующей инфор‑мации, затраты на экспертизу, ограниченная лик‑видность, затраты на хранение, слабая территори‑альная доступность инвестиционных предметов.27.2.5.1. Финансовая безопасность (риски).27.2.6. Валюта. Forex:Денежные средства других государств (СКВ- свободно конвертируемая валюта) обычно ста‑новятся массовым инструментом в кризисныепериоды развития экономики (долларизация). Вобычное время валюта является инструментомдля профессиональных спекулянтов, имеющихсоответствующие ресурсы и знания.В данном курсе мы рассматриваем игру фи‑зических лиц на рынке Forex как разновидностьфинансовых пирамид.27.2.6.1. Финансовая безопасность (риски).27.2.7. Негосударственные пенсионные фон‑ды:НПФ существуют, но впечатляющих резуль‑татов деятельности не показывают. Есть многофакторов влияющих на это, в том числе низкийуровень оплаты труда, отсутствие видимых ито‑гов деятельности НПФ, наличие альтернативныхвариантов инвестирования.27.2.7.1. Финансовая безопасность (риски).27.2.8. Экзотика:Экзотические (для среднего класса) способыинвестирования:- вино;- индивидуальное доверительное управление(ИДУ);- коммерческая недвижимость;- земля;- предметы искусства и др.27.2.8.1. Финансовая безопасность (риски).28. Результаты УФАВведение. Все применяемые в ДХ инструментыможно включить в портфель ДХ, который обла-дает определенной ликвидностью и доходностью.Если в нем преобладают инструменты резервиро-вания, то более важной будет первая характери-стика, если чисто инвестиционные, то вторая.Собственно, значение портфеля определяетсякак его текущей доходностью, так и сохранно-стью к определенному моменту времени.28.1. Портфель активов ДХ.28.2. Расходы на портфель (по инструментам).28.3. Доходность портфеля.28.4. Финансовая безопасность. Риски.29. Привлечение денежных средств с фи-нансового рынка (обязательства)Введение. Один из немногих случаев, когда про-житочный минимум имеет ощутимую пользу,позволяя получить профицитный бюджет ДХ,который равен Доходы - min Расходы (Прожи-точный минимум) = Остаток или: 0,3 Д = оста-ток. Другими словами, чтобы получить кредит,нам необходим профицитный бюджет, означа-ющий, что расходы мы планируем по минимуму.В данном случае существуетуменьшения доходов (увольнение, развод), рискувеличения расходов (инфляция, рождение ребен-ка) и риск увеличения % за пользование кредитом(плавающая процентная ставка).29.1. Жизнь в кредит (экстремальные финансы):29.1.1. Определение необходимости и возмож‑ности кредита, основные риски. Поручительство:сразу скажи нет!29.1.2. Планирование профицитного бюджетадомашнего хозяйства:Дох - min Расх (Прожиточный минимум) = Остили 0,3 Д = остаток.29.1.3. Определение суммы профицита за пери‑од: «грязной» и «чистой».29.2. Ипотечный кредит.29.3. Залоговый кредит.29.4. Потребительский кредит.29.5. Продажа кредитного портфеля банком, по‑следствия.29.6. Займы. Микрофинансовые организации.29.7. Ломбарды.29.8. Кредитные карты.29.9. Коллекторы и антиколлекторы.29.10. Финансовая безопасность (риски).30. Результаты управления финансовымипассивамиВведение. Важнейшая тема, так как неверноерешение в данной сфере может быстро разру-шить и финансы ДХ и само домашнее хозяйство.Требует развитого финансового планирования, втом числе использование профессиональных кон-сультаций.30.1. Портфель пассивов ДХ.30.2. Расходы на портфель (по инструментам).30.3. Долговая нагрузка на ДХ. Показатели. Вы‑носимость.30.4. Финансовая безопасность. Риски.31. Баланс ДХ на финансовом рынке: при-влекаем, размещаемВведение. Теоретически возможно 3 типа балан-сов ДХ на финансовом рынке: примерное равен-ство активов, дисбаланс активов (профицитноеДХ), дисбаланс пассивов (дефицитное ДХ).31.1. Общие понятия. Типизация балансов.32. Финансирование рисков (страхование)Введение. На ДХ влияют множество сил, боль-шинство непредсказуемым образом. Поэтомустраховая защита - важнейший элемент без-опасности любого домохозяйства. Но чрезмерноеотвлечение средств тормозит динамику и напол-ненность жизни. Поэтому важно определить не-обходимый объем страховых затрат, учитываяважнейшие факторы для настоящего момента.32.1. Терминология. Структура страхового рын‑ка. Обязательное и добровольное страхование.Выбор страховщика.32.2. Страхование БА. Продукты. ДМС. Страхо‑вание ответственности.32.3. Страхование жилища.32.4. Страхование имущества. ОСАГО. АСВ иего фонд.32.5. Допустимый размер страховых расходовДХ - факторы.32.6. Расходы, резервирование (сумма + страхо‑вание), в т.ч. страхование, БА, жилище, имуще‑ство.32.7. Финансовая безопасность (риски).32.8. НПБ.ЗаключениеРаздел III представляет собой лишь схематичноеструктурное подобие курса инвестиций примени‑тельно к среднему классу. Объем существующихзнаний здесь поистине огромен, нередко объеммонографий составляет до 1000 страниц, большаячасть из них рассчитана на профессионалов. Вы‑брать свою позицию в этой сфере - важнейшая за‑дача домохозяйства.Раздел IV. Расширенное ДХПредисловиеЭтот раздел является частью продвинутого курсаи пока представляет достаточно условную струк‑туру, включающую предварительное описание со‑циально-финансовых взаимосвязей обычного до‑мохозяйства33. Баланс ДХ с государством. Структурагосударства33.1. Государство берет.33.2. Государство дает.34. Баланс ДХ с работой М34.1. Работа М берет.34.2. Работа М дает.35. Баланс ДХ с работой Ж35.1. Работа Ж берет.35.2. Работа Ж дает.36. Баланс ДХ с ДХ родителей мужа37.1. ДХ родителей мужа берет.38.2. ДХ родителей мужа дает.37. Баланс ДХ с ДХ родителей жены37.1. ДХ родителей жены берет.37.2. ДХ родителей жены дает.38. ДХ и другие I (благотворительность)38.1. Благотворительность (смысл фандрайзин‑га):38.1.1. Благотворительный климат в обществе(государстве);38.1.2. Дающие;38.1.3. Берущие.39. ДХ и другие II (паразиты)40. ДХ и детские учреждения (ясли, детскиесады, школы, вузы)Раздел V. Финансовое поведениеПредисловиеРаздел является синтетическим по сути и объ‑единяет элементы финансовой структуры ДХ водно целое в аспекте позитивной экономики, т.е.исключительно в субъективно-типологическомплане. Поэтому и существует столько разновид‑ностей обычных финансов.41. Топология и динамика финансовых ми-ров. Родной мирВведение. Базовый актив, осуществляющийфинансовое поведение, постоянно находится впроцессе изменений, которые грубо можно раз-делить на 2 части: внешние, форс-мажорные,конкретно которые предвидеть невозможно, ноосуществимо подготовиться к их наступлению(резервы). Внутренние, которые заранее плани-руются и осуществляются через расходованиефондов как суммы преобразовательных финансов.Финансовая структура ДХ: администратор, до-ходы, фонды, расходы, остатки, резервы, инве-стиции, обязательства. Все элементы финансо-вой структуры ДХ весьма дифференцированы,рассматриваем для среднего класса. Если речьидет о конкретном ДХ, то его финансовый весявляется производным от потока доходов, частькоторого безвозвратно потребляется, а другаячасть превращается в реальные и финансовыеактивы. Т.е., другими словами, можно говоритьи об обратной процедуре: к финансовому потоку(доходов) прибавляем цену реализации реальныхактивов ( в течение обычного срока или мгновен-ного) + цену продажи финансовых активов (ме-тод max объема или последнего дня).Особое место занимают пенсионные финансы,т.к. это состояние - удел каждого ДХ. При на-дежде на государственную пенсию коэффициентвозмещения стремится от 0.3 к 0,1, то есть квесьма скромной величине, в лучшем случае - кпрожиточному минимуму. Есть и другие вариан-ты: НПФ, самопенсионирование, государствен-ная служба.Главный принцип «предохраняться до…» требу-ет, по крайней мере, знания содержания финан-совых процессов и рисков. С точки зрения физи-ческой структуры ДХ = БА + Ж + И, опасностьтаится в каждом элементе, при его утрате илидругом событии. Безопасность можно рассма-тривать и с точки зрения элементов42.1. ОФ - определение. Классификация.42.2. ОФ-1 - иждивенцы, от 0 до 18 лет - дети.42.3. ОФ-2 - иждивенцы, от 19 до 23 лет - уча‑щиеся (студенты).42.4. ОФ-3 - иждивенцы, от 19 до ∞ - домохо‑зяйки.42.5. ОФ-4 - наемник.42.6. ОФ-5 - предприниматель.42.7. ОФ-6 - рантье.42.8. ОФ-7 - пенсионер.42.9. ОФ-8 - паразит.42.10. ОФ-9 - разгильдяй (чрезвычайщик).43. Экстремальные финансыВведение. Понять смысл экстремальных финан-сов можно через их базу - обычные финансы ДХи осознанное решение на ухудшение какого-либоэлемента, финансовой обычной матрицы на опре-делённый срок ради достижения стратегическойцели ДХ (покупка квартиры через ипотеку и т.п.) -это могут быть, прежде всего, расходы, так какрезко меняется их состав при более-менее фикси-рованном размере.Основные риски - длительность ограничивающейстратегии, за это время могут произойти в томчисле и чрезвычайные события.43.1. Понятие экстремальных финансов. Клас‑сификация экстремумов.43.2. Последствия экстремальных финансов.43.3. Выход из экстремальных финансов: запла‑нированный, незапланированный.43.4. Финансовая безопасность. Риски.44. Чрезвычайные финансыВведение. Отличие чрезвычайных финансов отэкстремальных в том, что событие с элемента-ми матрицы ОФ происходит внезапно, не по волеДХ. А так как элементов матрицы ОФ несколько,то классификация чрезвычайных финансов весьмаобширна: источник дохода, его размер, структу-ра расходов, их размер, что может происходитьв силу разнообразнейших причин. Есть нескольковариантов развития чрезвычайных финансов:а) в условиях наличия резервов, при их достаточ-ности: применение резервов и возвращение в ОФ;б) если их недостаточно, то переход к более низ-кому уровню ОФ;в) при их отсутствии может быть переход вФОС, что конкретно зависит от типа (и адреса)события.44.1. Понятие чрезвычайной ситуации (собы‑тия). Классификация.44.2. Действия ДХ в чрезвычайных условиях.Последствия.44.3. Финансовая безопасность. Риски.45. Транзитные финансы: путешествия ре-зидента за рубежВведение. Особенность данных финансов - ихотнесение к расходам, отсутствие легальнойвозможности (да и необходимости) получать до-ходы.Важный пункт - обмен валюты, так как суще-ствует спектр курсов, и большая вероятностьподвергнуться мошенничеству при некомпетент-ном выборе продавца. Существуют определенныеограничения на вывоз наличной валюты и рублей,а, кроме того, ограничения на беспошлинный ввозпокупок. Валюта может быть в нескольких фор-мах, каждая из которых имеет свои особенно-сти: наличные, чеки, пластик. Особое вниманиенеобходимо уделить страхованию: жизни, авто-мобиля, багажа. С 2009 года существует «Зеле-ная Карта». Возможно возмещение ряда налоговпри возвращении (Tax Free).45.1. Отдых, лечение за рубежом. Барьеры ССП.Выход из правовой системы:45.1.1. Финансовые возможности резидентовпри пересечении границы, таможенные лимиты;45.1.2. Валюта: обмен;45.1.3. Чеки;45.1.4. Пластик;45.1.5. Страхование жизни, авто. Зеленая кар‑та. Сейфы в отелях;45.1.6. Покупки. Возмещение налогов. Тамож‑ня;45.1.7. Расходы на доставку резидента до ме‑ста отдыха и обратно (зарубежные паспорта, визы,билеты, расходы на турагентство, трансфер, пита‑ние в пути).45.2. Обучение и стажировки за рубежом.45.3. Работа за рубежом.45.4. Жилище. Имущество. Животные. При‑смотр.45.5. Брак с иностранцем.45.6. Отъезд на ПМЖ.45.7. Финансовая безопасность. Риски.45.8. НПБ.46. Транзитные финансы: путешествия ре-зидента внутри РФ46.1. Отдых: экскурсии, автобусы, пароходы, го‑стиницы.46.2. Жилище: присмотр, страхование.46.3. Командировки, стажировки (внутри стра‑ны).46.4. Лечение внутри страны (за пределамиПМН) - санатории, курорты, ЛМУ.46.5. Финансовая безопасность (риски).46.6. НПБ.47. Финансы особых состояний (социаль-ные)Введение. Особые типы финансов, которыеможно отнести к финансам социальным, в пода-вляющем числе случаев, основанным на социаль-ной помощи, страховании, трансфертах. Доста-точно объемный сегмент безработных, точнее -официально зарегистрированных, получающихпособие по безработице (условия). Следующийсегмент составляют больные, которые пособиеполучают по временной нетрудоспособности; ин-валиды. Далее одна из массовых групп - беремен-ные и родящие, осуществляющие уход за детьми.Отдельный сегмент - сироты, у которых отсут-ствуют субъекты алиментарной помощи. Замы-кают - осужденные - заключенные - военнослу-жащие.47.1. Социальные финансы. Понятие. Разновид‑ности:47.1.1. Безработный;47.1.2. Больной;47.1.3. Инвалид;47.1.4. Беременная и родящая. Уход за ребен‑ком (она или он). Материнский капитал. Родовойсертификат;47.1.5. Сирота;47.1.6. Заключенный - осужденный;47.1.7. Военнослужащие (срочные);47.1.8. Беженцы.47.2 Финансовая безопасность (риски).48. Паразитические финансыВведение. Данный курс рассматривает финансы«нормальных» ДХ, т.е. ДХ, которые при получе-нии доходов «делятся» с государством, уплачиваямногочисленные прямые налоги (СВ, НДФЛ, ННИ,ТН...), чтобы потом претендовать на «долю» всоциальных финансах, на услуги государтсва. Ноесть теневые и криминальные доходы, а есть ипаразитические доходы (частично - иждивенцы,но «насильные»: взрослые здоровые, неработаю-щие дети, живущие на пенсию родителей, и т.п.).48.1. Предпреступники (бомжи, попрошайки).Тунеядцы (Любимов).48.2. Преступники.48.3. Отклоняющееся финансовое поведение:алкоголик, наркоман, игрок.48.4. Коррупция: дать - взять.48.5. Взяточничество.48.6. Финансовая безопасность (риски).

Скачать электронную версию публикации